ビットコインはかつて最高値を更新したが、その後は急落し、強気派はポジションを巨額で解消した
契約清算額のデータソース:https://www.coinglass.com/zh/LiquidationData
ビットコインのインプライド ボラティリティ データ ソース:https://t3index.com/indexes/bit-vol/
ビットコインは一時６万９０００米ドルを超えて０３．０５に過去最高値を記録したが、その後１万米ドル近く急落し、その日の長期契約の清算額は２億４４８０万米ドルに達し、過去６カ月で最高値を記録した。 67,000ドル付近では、同時にビットコインのインプライド・ボラティリティも先週、過去半年で最高値を更新しており、市場はボラティリティの高い上昇傾向にあり、取引センチメントは依然として高い。
この現象は何を意味するのでしょうか?次に暗号通貨市場に安全に投資するにはどうすればよいでしょうか?
1. ボラティリティが非常に高いため、レバレッジの使用には注意してください。
現在の市場ではボラティリティが非常に高いため、取引する際にはレバレッジを十分に注意して使用する必要があります。インプライド・ボラティリティは６カ月ぶりの高水準に達し、市場のボラティリティが高まっていることを示した。これまでハイレバレッジで利益を得ていた多くのトレーダーは、通貨価格が高いときにフルレバレッジのロング契約を保持していた可能性があります。ただし、通貨価格が短期的に急落すると、これらのトレーダーは証拠金が不足して清算されるリスクに直面する可能性があります。同時に多数のポジションを清算すると、短期流動性が不足し、下落の速度と規模がさらに悪化し、さらなる清算現象が引き起こされることになります。したがって、不安定な市場環境では、投資家は清算のリスクを回避するためにレバレッジ比率を慎重に制御する必要があります。
2. 高い取引センチメント、クオンツ戦略の複数の割り当て
過去 3 か月間、契約レバレッジ取引に対する高いセンチメントと市場のボラティリティの増大により、ファンディング レート裁定取引や CTA トレンド戦略などのクオンツ戦略が好調に推移しました。これらの戦略は現在の市場環境において優れたパフォーマンスを達成しており、次の市場でも引き続きこのような定量的戦略が有益であると予想されます。さらに、プロの取引戦略は通常、市場環境の変化後に適時にポジションを決済したり取引を停止したりできるため、必要に応じていつでも資金を割り当てるのに非常に適しています。取引センチメントとボラティリティが引き続き高い現在の環境では、投資家はクオンツ戦略への配分を増やすことを検討するかもしれません。これらの戦略は、データとアルゴリズムを使用して取引の意思決定を行い、市場の変化やボラティリティによりよく適応できるため、より安定した収益の可能性が得られます。
3. リスクリワードレシオのバランスをとり、バーベル戦略をうまく活用する
強気相場の段階では、多くの投資家は現物通貨を組み合わせて保有するか、主観的な取引契約を行うことを選択し、この戦略は市場が上昇するときに大きな利益を得ることができます。ただし、ボラティリティも大きくなります。市場が急騰すると、投資家はリスクに対するリターンの比率の低下に直面する可能性があります。リターンとリスクのバランスをとるために、投資家はバーベル戦略の活用を検討できます。多額の元本リターンを獲得する場合は、資金調達レートの裁定取引など、安定した収益戦略をタイムリーに設定します。これらの戦略は収益を安定させ、ある程度のリスク保護を提供します。バーベル戦略を活用することで、投資家はハイリスク・ハイリターン戦略と安定リターン戦略のバランスをとることができます。これにより、強気市場におけるポートフォリオの収益の安定性が確保され、全体的なリスクが軽減されます。
現在の市場環境ではボラティリティが非常に高いため、投資家は清算のリスクを回避するために、取引を行う際にはレバレッジを慎重に利用する必要があります。市場心理は高く、資金調達金利裁定取引やCTAトレンド戦略などのクオンツ戦略が好調であり、投資家はこうした戦略への配分を増やすことを検討する可能性がある。同時に、インカムとリスクのバランスをとるために、投資家はバーベル戦略を使用して、大きな元本リターンを獲得する際に、資金調達レート裁定取引などの安定したインカム戦略を迅速に割り当てることができ、投資ポートフォリオの収益の安定性を確保し、収益の削減を図ることができます。全体的なリスク。投資家は、投資を決定する際に十分なリサーチとデューデリジェンスを実施し、自身のリスク許容度や投資目的に基づいて適切な配分を決定する必要があります。
ビットコインの半減期は今日から約 39 日後です (2024.03.08)
半減期へのカウントダウン:https://www.nicehash.com/countdown/btc-halving-2024-05-10-12-00?_360safeparam=1289146171
市場の技術的および感情的環境分析
感情分析コンポーネント
テクニカル指標
価格推移
過去 1 週間で BTC 価格は 9.31% 上昇し、ETH 価格は 15.83% 上昇しました。
上の写真は過去1週間のBTCの価格チャートです
上の写真は過去1週間のETHの価格チャートです
過去 1 週間の価格変動率を示す表
価格と出来高の分布図（サポートとレジスタンス）
この1週間でBTCとETHの価格は全体的に上昇し、3.5日には大幅に下落し、集中取引エリアの低水準では膨大な取引量が発生しました。
上の写真は、過去 1 週間の BTC の集中取引地域の分布図です。
上の写真は、過去 1 週間の ETH の集中取引地域の分布図です。
過去 1 週間の BTC と ETH の集中的な週間取引範囲を示す表
出来高と建玉
過去 1 週間の BTC と ETH の取引量は、最高値の 3.5 から反落したときに最大となり、BTC の建玉はあまり変化せず、ETH は下落し続けました。
上の画像の上部がBTCの価格推移、中央が出来高、下が建玉、水色が1日平均、オレンジが7日平均です。 Kラインの色は現状を表しており、緑は出来高に支えられて価格上昇、赤はポジションがクローズ中、黄色はポジションが徐々に蓄積中、黒は混雑を表しています。
上の写真の上部がETHの価格推移、真ん中が出来高、下が建玉、水色が1日平均、オレンジが7日平均です。 Kラインの色は現状を表しており、緑は出来高に支えられて価格上昇、赤はポジションがクローズ中、黄色はポジションが徐々に蓄積中、黒は混雑を表しています。
ヒストリカルボラティリティとインプライドボラティリティ
過去 1 週間の BTC と ETH の歴史的なボラティリティは、2024.03.05 に最高でした。BTC と ETH のインプライド ボラティリティは両方とも上昇を続け、その後わずかに低下しました。
黄色の線はヒストリカル ボラティリティ、青色の線はインプライド ボラティリティ、赤色の点は 7 日間の平均です。
イベント駆動型
今週はイベントデータがありませんので、今夜は非農業データに注目してください。
感情指標
勢いセンチメント
過去 1 週間のビットコイン/ゴールド/ナスダック/HSI/CSI 300 の中で、ビットコインが最も好調だったのに対し、HSI のパフォーマンスは最も悪かったです。
上の図は、過去 1 週間のさまざまな資産の傾向を示しています。
貸出金利_貸出心理
過去１週間の米ドル融資の年率利回りは平均８．２％で、短期金利は約７．３％まで低下した。
黄色の線は米ドル金利の最高値、青色の線は最高値の75%、赤色の線は最高値の75%の7日間平均です。
この表は、過去のさまざまな保有日における米ドル金利の平均リターンを示しています。
資金調達率_契約レバレッジセンチメント
過去 1 週間の BTC 関税の平均年率リターンは 56.4% であり、契約レバレッジのセンチメントは引き続き上昇しています。
青線はBinanceでのBTCの資金調達率、赤線は7日間の平均です。
この表は、過去のさまざまな保有日における BTC 手数料の平均リターンを示しています。
市場相関性_一貫したセンチメント
過去 1 週間で選択された 129 コインの間では、相関関係は約 0.65 に低下し、その結果、種類ごとに価格にばらつきが生じました。
上の図の青い線はまずビットコインの価格を示し、緑の線は [1000 Floki, 1000 lunc, 1000 pepe, 1000 shib, 100 0x ec, 1inch, aave、ada、agix、algo、ankr、ant、ape、apt、arb、ar、astr、atom、audio 、avax、axs、bal、band、bat、bch、bigtime、blur、bnb、btc、celo、cfx、 chz、ckb、comp、crv、cvx、cyber、dash、dgb、doge、dot、dydx、egld、enj 、ens、eos、etc、eth、fet、fil、flow、ftm、fxs、gala、gmt、gmx、 grt、hbar、hot、icp、icx、imx、inj、iost、iotx、jasmy、kava、klay、ksm 、「ldo」、「link」、「loom」、「lpt」、「lqty」、「lrc」、「ltc」、「luna 2」、「magic」、「mana」、「matic」、「meme」、 mina、 mkr、near、neo、ocean、one、ont、op、pendle、qnt、qtum、rndr、rose 、ルーン、rvn、サンド、セイ、sfp、skl、snx、sol、ssv、stg、storj、stx、 「sui」、「sushi」、「sxp」、「theta」、「tia」、「trx」、「t」、「uma」、「uni」、「vet」、「waves」、「wld」、「woo」 , xem , xlm, xmr, xrp, xtz, yfi, zec, zen, zil, zrx] 全体の相関関係
市場の広がり_全体的なセンチメント
過去 1 週間で選択された 129 コインのうち、95% の価格が 30 日移動平均を上回っていました。一方、BTC 価格の 58% は 30 日移動平均を上回っており、85% の価格は最低価格から 20% を超えていました。過去 30 日間の最高値から 90% が 10% 未満 過去 1 週間の相場幅指標は、市場全体が引き続き強い上昇段階にあることを示しており、50 以上過去 1 週間でビットコインよりも強いコインの割合があり、スモールコインの価格は好調な段階にあります。
上の画像は [1000 floki、1000 lunc、1000 pepe、1000 shib、100 0x ec、1inch、aave、ada、agix、algo 、ankr、ant、ape、apt、arb、ar、astr、atom、audio、avax、axs、bal、バンド 、bat、bch、bigtime、blur、bnb、btc、celo、cfx、chz、ckb、comp、crv 、cvx、サイバー、ダッシュ、dgb、doge、dot、dydx、egld、enj、ens、eos、etc、 eth 、fet、fil、flow、ftm、fxs、gala、gmt、gmx、grt、hbar、hot、icp 、icx、imx、inj、iost、iotx、jasmy、kava、klay、ksm、ldo、link、loom、 lpt 、lqty、lrc、ltc、luna 2、magic、mana、matic、meme、mina、mkr、near、neo 、ocean、one、ont、op、pendle、qnt、qtum、rndr、rose、rune、rvn、sand、 「sei」、「sfp」、「skl」、「snx」、「sol」、「ssv」、「stg」、「storj」、「stx」、「sui」、「sushi」、「sxp」、「theta」 、tia、trx、t、uma、uni、vet、waves、wld、woo、xem、xlm、xmr、 xrp, xtz, yfi, zec, zen, zil, zrx] 30日目の各幅指標の割合
要約する
今週の市場では、ビットコイン（BTC）とイーサリアム（ETH）の価格はともに高値まで上昇した後、大量の清算取引を引き起こし急落し、その後高値に戻りました。この結果、3月5日に新高値に接近した後の反動期間中、市場のボラティリティと出来高は最大となった。建玉に関しては、ビットコインはほとんど変化がありませんでしたが、イーサリアムの建玉は減少し続けました。主流通貨のインプライド・ボラティリティは上昇を続けた後、若干低下したが、依然として過去６カ月で最高値を更新しており、市場が依然としてボラティリティの高い上昇傾向にあることを示している。さらに、調達金利は引き続き上昇しており、契約取引センチメントが依然として高いことを示しています。バイナンスの市場幅指標は、市場全体が力強い上昇局面にあることを示しており、過去 1 週間で 50% 以上の通貨がビットコインよりも良いパフォーマンスを示しており、小型通貨の価格が強い局面に入っていることが示されています。イベント面では、ここ一週間は大きなデータの発表はありませんが、今夜発表される非農業データが市場に影響を与える可能性があるので注目です。投資家は市場動向に細心の注意を払い、投資配分を慎重に調整する必要があります。
Twitter: @DerivativesCN
Website: https://dcbot.ai/
