Các chỉ số chính: (16h ngày 10 tháng 3 -> 16h ngày 17 tháng 3 theo giờ Hồng Kông)
BTC/USD tăng 1,5% (82,3 nghìn USD -> 83,5 nghìn USD), ETH/USD giảm 8,2% (2,07 -> 1,9 nghìn USD)
Chỉ báo kỹ thuật giao ngay BTC sang USD tóm tắt
Giá giao ngay của Bitcoin tiếp tục giảm trong tuần qua, nhưng khi đồng tiền này ổn định trong phạm vi 80.000-85.000 đô la, cuối cùng chúng ta cũng thấy mức độ biến động thực tế bắt đầu quay trở lại mức thấp hơn. Điều đáng chú ý là giá của đồng tiền này đã chạm mức thấp gần đây vào tuần trước. Thị trường đã theo dõi chặt chẽ xu hướng giá của đồng tiền này trong những ngày tiếp theo, cố gắng đoán xem biến động lớn tiếp theo sẽ là tăng hay giảm. Xem xét rằng chúng ta đã trải qua một thời gian dài biến động cao, chúng tôi tin rằng giá của đồng tiền này sẽ trải qua một số điều chỉnh và ổn định trong tương lai. Mức hỗ trợ dự kiến là 78.000-80.000 đô la Mỹ trong khoảng một tuần tới, và mức kháng cự gần nhất là 85.000-86.000 đô la Mỹ, và mức cao hơn là 89,5-92.000 đô la Mỹ.
Nếu giá của đồng tiền này giảm xuống dưới 78.000-80.000 đô la, thị trường có thể quay trở lại phạm vi biến động cao. Ngược lại, nếu giá vượt qua mức 92.000 đô la, chúng ta sẽ bắt đầu kiểm tra lại mức kháng cự dài hạn có ý nghĩa hơn là 98.000-100.000 đô la. Chúng tôi lạc quan về xu hướng trung hạn của Bitcoin nhưng vẫn đang chờ đợi thêm dấu hiệu xác nhận chu kỳ điều chỉnh đã kết thúc.
Chủ đề thị trường
Đây lại là một tuần giao dịch khá biến động. Chỉ số SP 500 chạm mức thấp mới trong bối cảnh quỹ đầu tư cổ phiếu tiếp tục duy trì trạng thái cân bằng mua-bán khống và giảm đòn bẩy. Có tin đồn về sự thoái lui lớn trên nhiều phương tiện tài sản, nhưng không có thông tin mới nào ở cấp độ tường thuật để hỗ trợ tin tức này. Thị trường đang trở nên tê liệt trước những thay đổi về thuế quan và cuối cùng thì đây chỉ là một đợt điều chỉnh và giảm đòn bẩy đã quá hạn, nhưng thị trường đã lạc quan bỏ qua rủi ro này trong nhiều năm. Về mặt cấu trúc, tính biến động đang dần xuất hiện trong chu kỳ này và chỉ số VIX (chỉ số sợ hãi) khó có thể duy trì ở mức trên 10 trong vài tháng tới. Tất nhiên, sẽ có những khoảng thời gian bình yên và ổn định ở giữa.
Đối với tiền điện tử, giá Bitcoin đã giảm xuống dưới 80.000 đô la nhiều lần vào tuần trước khi thị trường tiếp tục xóa các vị thế dư thừa. Trong khi đó, Ethereum đã giảm xuống dưới ngưỡng hỗ trợ quan trọng là 2.000 đô la và vẫn chưa lấy lại được đà tăng kể từ đó. Giá Bitcoin hoạt động tốt hơn SP 500 và Nasdaq trong tuần, nhưng vẫn tăng mạnh trong phiên giao dịch New York trước khi chạm đáy trong phiên giao dịch châu Á. Tuy nhiên, nhìn chung, vị thế trên nhiều thị trường hiện đã sạch hơn và chúng tôi tin rằng mối tương quan cao giữa các tài sản sẽ không tiếp tục. Bitcoin sẽ chỉ giảm xuống mức thấp mới nếu chỉ số SP giảm đáng kể.
Biến động ngụ ý của BTC
Sự sụt giảm của chỉ số SP trong phiên giao dịch tại New York vào thứ Hai đã gây ra sự gia tăng biến động ngụ ý trong cổ phiếu Hoa Kỳ, đồng thời cũng kéo theo biến động ngụ ý của Bitcoin, vốn đã giảm mạnh vào cuối tuần. Biến động thực tế cũng giảm dần trong tuần này, với biến động thực tế hàng tuần giảm xuống dưới 50 điểm xuống đầu 40 lần đầu tiên trong những tuần gần đây. Biến động ngụ ý giảm đáng kể hơn ở các kỳ hạn ngắn hạn, trong khi giảm nhẹ ở cuối đường cong. Áp lực bán xuất hiện vào ngày hết hạn cuối tháng 6 khi các nhà đầu tư trung hạn đang xóa bỏ các vị thế mua dài hạn mang tính cấu trúc.
Dựa trên tình hình hiện tại, chúng tôi kỳ vọng thị trường sẽ tiếp tục ổn định và chờ đợi những chất xúc tác mới nên mức độ biến động thực tế sẽ vẫn tương đối ổn định. Ngày hết hạn 4 tháng 4 sẽ thu hút nhiều sự chú ý hơn vì Trump sẽ công bố đợt áp thuế tiếp theo vào ngày 2 tháng 4, điều này đã tạo ra mức chênh lệch đáng kể trên đường cong biến động của chỉ số chứng khoán và ngoại hối Hoa Kỳ.
Độ lệch/Độ nhọn của BTC
Độ lệch đã phục hồi sau khi có xu hướng giảm mạnh vào các ngày hết hạn ngắn hạn trong tuần này. Vì các vị thế thị trường rất sạch sau khi thanh lý từ Chủ Nhật tuần trước đến Thứ Hai, nên sẽ không có quá nhiều vị thế kích hoạt thanh lý khi giá tiền tệ giảm trở lại vào lần tiếp theo. Ở phần cuối của cấu trúc kỳ hạn, giá lệch vẫn tương đối ổn định vì về mặt cấu trúc, những người tham gia trung và dài hạn không quan tâm đến mức giá thấp hơn đồng tiền đó.
Độ nhọn kết thúc tuần về cơ bản không thay đổi. Tuy nhiên, giá đã dao động đáng kể trong tuần khi mức độ biến động ngụ ý thay đổi. Mặc dù chúng tôi cho rằng vẫn nên giữ mức độ nhọn dài, nhưng trong ngắn hạn, do giá biến động trong phạm vi hạn chế, mức độ nhọn dài có thể khiến bạn mất tiền trên Theta. Do đó, chúng tôi thiên về việc giữ độ nhọn dài ở cuối đường cong và giá của đồng tiền sẽ vượt qua phạm vi 70-105 nghìn đô la Mỹ sau cuộc bầu cử khi tìm kiếm sự thay đổi trong câu chuyện.
Chúc mọi người may mắn trong tuần này!
Bạn có thể sử dụng tính năng SignalPlus Trading Vane tại t.signalplus.com để biết thêm thông tin về tiền điện tử theo thời gian thực. Nếu bạn muốn nhận thông tin cập nhật của chúng tôi theo thời gian thực, vui lòng theo dõi tài khoản Twitter @SignalPlusCN của chúng tôi hoặc tham gia nhóm WeChat (thêm trợ lý WeChat: SignalPlus 123), nhóm Telegram và cộng đồng Discord để giao lưu và kết nối với nhiều bạn bè hơn.
Trang web chính thức của SignalPlus: https://www.signalplus.com
